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Desde EFPA España, la asociación de asesores y planificadores financieros, se ha publicado un decálogo con 10 lecciones que la crisis financiera ha dejado para los ahorradores e inversores. Seguro que tu puedes tener otras cuantas con las que complementar esta lista, y te animo a hacerlo en los comentarios, pero me parece muy interesante reproducir los 10 consejos, que puedes encontrar también en la web de EFPA.

Foto de p22earl http://www.flickr.com/photos/p22earl/

Aquí van las 10 lecciones:

1. Si no entiendo el producto, no lo compro. Hay que preguntar para conocer todos los detalles de dónde estamos invirtiendo nuestro dinero. Todos los productos tienen riesgos, si no los conoces, mejor no contratarlo.

2.    Valorar los riesgos antes de endeudarse. Por ejemplo, si queremos comprar un piso, no es recomendable pedir una hipoteca que represente más del 15% de nuestros ingresos. Las subidas de los tipos de interés pueden incrementar en un futuro el coste de nuestra deuda y que nos resulte mucho más difícil llegar a fin de mes.

3.    La vivienda, incluso en España, baja. Hubo un momento en que parecía que la vivienda nunca bajaría de precio, pero la realidad ha demostrado lo contrario.

4.    No hay que dejarse llevar por los productos de moda. A la hora de invertir tenemos que tener en cuenta nuestro plan financiero a largo plazo, no contratar el producto del momento que nos ofrece más rentabilidad.

5.    La crisis también puede ser una oportunidad. A veces hay que comprar cuando unos venden desesperadamente y vender cuando otros compran de manera eufórica.

6.    Mejor ser más hormiga y menos cigarra. Hay que encontrar el equilibrio entre el consumo de hoy y el consumo del futuro. Nuestro futuro depende de nosotros mismos.

7.    No es lo mismo riesgo que volatilidad. Quienes han invertido a largo plazo en los momentos de más volatilidad han tenido menor riesgo en sus inversiones que aquellos que lo han hecho a corto plazo.

8.    La diversificación funciona. Aunque en España haya crisis, invertir en otros países puede ser rentable.

9.    Invertir con la cabeza, no con el corazón. La mayoría de los inversores compró en la euforia en la parte más alta del ciclo y vendió en los días de pánico, sufriendo importantes minusvalías.

10.    Planificar es de sabios… y planificar nuestra vida financiera requiere conocimientos. Un asesor financiero cualificado y certificado nos ayudará a planificar nuestras finanzas personales.

¿Qué te parecen estos consejos? ¿Qué otros añadirías tú?

Ya tenemos una nueva lectura positiva de la crisis, de esas que tanto cuesta obervar ante una situación económica tan complicada como ésta. La sacamos de un interesante dato que sale de la última encuesta de EFPA España entre los asesores que forman parte de esta asociación. Segun estos, más del 80% de sus clientes “exige más información tras la crisis a la hora de contratar un producto financiero”. ¡Fantástico!

Sin duda, es una gran noticia que los inversores nos hayamos vuelto mucho más exigentes con el terreno en el que vamos a plantar nuestros ahorros. Cuanta más información tengamos, más libres seremos a la hora de tomar nuestras decisiones de inversión. Estaremos menos sometidos a la “habilidad” del comercial de la sucursal al que han pedido colocar nosecuantos millones de euros en ese producto por su zona.

La realidad, además, es que el viento ha cambiado en la dirección de quienes buscan estar mejor informados, gracias a la tecnología. Antes era muy difícil porque mucha la gente no tiene en su círculo familiar o de amistad personas a las que pueda trasladar estas dudas. Sin embargo, ahora existimos redes sociales especializadas, como Unience, en las que cada usuario puede utilizar su blog personal para precisamente contar su caso y pedir opinión sobre los productos que le han ofrecido. En Unience tenemos ya numerosos casos de este estilo, pero el último lo hemos tenido hoy, por ejemplo, con esta pregunta de Centinela sobre un garantizado que le han ofrecido.

Esta nueva realidad también es una gran noticia para los profesionales. Mejor dicho, para los buenos profesionales de la inversión. Si hay más necesidad de saber, hay más necesidad de encontrar a personas que tengan esos conocimientos. Los asesores tienen al alcance de la mano, y de su teclado, la posibilidad de dar a inversores particulares respuestas de los temas financieros que les preocupan y de solucionar sus dudas sobre temas concretos.

En otros sectores económicos, la red ha ido aplanando las jerarquías en el modo de hacer negocios, haciéndolos más abiertos. Al mundo de las finanzas, y en concreto en los países de menor cultura financiera, le empieza a llegar su momento, como se desprende al leer entre líneas el último párrafo de la nota que ha hecho EFPA sobre el estudio: “Más del 80% opina que cambiarán completamente o en parte las relaciones entre el profesional y el cliente. Entre los cambios más importantes, la mayoría (61%) destaca que habrá más transparencia y mejor información adaptada al cliente”.

Soplan vientos de cambio. Vientos favorables para el aumento de la cultura financiera.  Esto no ha hecho más que empezar. Una gran noticia.

Después de leer muchos artículos, algunos excesivamente técnicos, y de hablar con mucha gente que quiere saber en palabras llanas en que punto estamos, y sobretodo si la crisis evoluciona favorablemente o estamos inmersos en una crisis de larga duración. Para mí, humildemente, hay solamente dos indicadores, que creo que toda persona puede leer fácilmente en los periódicos o cuando ve los telediarios. Combinándolos podemos ver en que parte del ciclo económico estamos (expansión, cima, recesión y fondo), es decir si hemos tocado fondo y salimos, o si vamos a estar en el fondo un buen periodo de tiempo:

- El más importante: La temida tasa de paro, que está, según la última estadística del EPA (encuesta de población activa, trimestral, que representa mejor que el INEM ya que hay mucha gente que en épocas de crisis aguda ni se apunta al INEM porque este organismo ha perdido hace muchos años su otrora función de buscar trabajo para los desempleados y si no tienes opción de subvención ni te apuntas, es la triste realidad) está en el 18,83%, lo que equivale 4.326.000 personas.

Aquí os pongo un cuadro con la evolución de la tasa de paro desde el 2005 (es desde esa fecha cuando los datos son comparables, ya que se hicieron cambios en la forma de elaborarla).

Actualmente estamos en una tasa de paro del 18,83%. Como se puede ver gráficamente tenemos un paro estructural (es decir un paro que es muy  difícil que baje de un cierto punto aunque mejore muchísimo la economía) en el 8% mas o menos. Hablaríamos, según estos datos, que ya dejamos atrás la crisis, cuando estemos en un porcentaje del 10% aproximadamente y en ya una buena fase de crecimiento cuando estemos en un indice del 8% (siempre y cuando aprendamos de nuestros errores y consigamos en estos años difíciles que quedan por delante cambiar algo nuestra estructura productiva. Menos construcción y turismo, y mas otros sectores de mayor valor añadido. Pero eso requiere tiempo y un mayor nivel formativo de la población, además de las famosas reformas laborales, fiscales, etc. de las  que todo el mundo habla y que esperemos lleguen).

Por los últimos informes, como se ve en el gráfico, no estamos cerca de la recuperación, ni mucho menos.

- El famosísimo PIB, Producto Interior Bruto, para que lo entendamos es el consumo del país (privado y publico) mas la inversión mas las exportaciones menos la importaciones: 

Aquí a través de los telediarios/periódicos, todo el mundo ha visto/leído aquello del déficit del Estado. Esto se ha producido porque, ante el hundimiento del consumo privado, el Estado lo ha intentado compensar con aumento del gasto público, mucho  mas que lo que ingresa vía impuestos. De ahí el déficit para mantener el PIB, que no es otra cosa que el reflejo de la economía del país. El problema es que esto solo se debe hacer puntualmente, si no los intereses que genera la deuda para pagar ese déficit hacen que se consuma más recursos públicos y se invierta cada vez menos (otro de los parámetros del PIB). Para que sea comparable con el cuadro de la tasa de paro cogemos el dato trimestral

Como se puede ver, ahora mismo estamos en plena recesión (el PIB en vez de crecer, decrece). Aunque eso si tendiendo claramente a ser positivo. El problema es que aunque el PIB fuera positivo tiene que tener cierta fuerza para generar empleo y por lo tanto para decir que estamos saliendo de la crisis.

En Conclusión: comparando ambos parámetros no se puede hablar que estamos saliendo de la crisis hasta que haya dos trimestres seguidos por encima del 0,5% de crecimiento trimestrales. Esto permitirá, por lo menos, no generar más desempleo (y por tanto decir que estamos saliendo de la crisis). Y por los gráficos no se puede decir que la crisis queda atrás hasta que no tengamos un crecimiento por encima del 0,5% durante 4 trimestres, que es cuando se generará empleo rápidamente y bajará la tasa de desempleo de dos dígitos. Por ahora hay que seguir observando ambos parámetros a ver si poco a poco se acercan. Tiene que ser por lo menos dos trimestres seguidos, para que no sea algo puntual, y podamos saber si España está saliendo de la crisis o seguimos inmersos en ella.

19-02-10
Benito Cabrera Carrete
Asesor Financiero Europeo (www.efpa.es)

Hola, hoy tenemos el placer de anunciar este acuerdo que creemos que va a ser muy positivo tanto para EFPA España, Asociación de profesionales del asesoramiento y la planificación financiera, como para Unience, la comunidad de inversores reales. Os pego a continuación el texto de la nota de prensa con el anuncio (Si pincháis aquí podéis verla en Slideshare). También os animo a visitar el blog de EFPA Congress, donde se anuncia también que este congreso aprovechará al máximo las posibilidades que ofrece la web 2.0.

Unience, la comunidad de inversores reales, ha llegado a un acuerdo con €FPA España, la Asociación de profesionales del asesoramiento y la planificación financiera, para ser la red social oficial de EFPA Congress, el gran evento del asesoramiento financiero. Así, la cita se vivirá desde ya mismo en Internet y servirá a los asesores para preparar mejor este congreso, que se celebrará los días 19 y 20 de noviembre en el Hotel NH Eurobuilding de Madrid.

Gracias al acuerdo, los interesados en el congreso podrán entrar en contacto con otros asociados a través del grupo €FPA España creado en Unience, debatir los temas que se tratarán en las ponencias de EFPA Congress 2009, compartir inquietudes y ganar reputación dentro de esta red social especializada en finanzas.

Unience también servirá para acercar este congreso a los inversores particulares, ya que los más de 3.200 usuarios de la red social podrán consultar la actividad en torno a este grupo, unirse si les parece interesante y participar en las conversaciones que los miembros de EFPA España planteen.

Además, Unience gestionará el blog en el que los asociados de €FPA e inversores en general pueden seguir la actualidad y los temas que se tratarán en el congreso, junto con entrevistas de los ponentes. Y donde también se podrá encontrar información útil como el programa, la misión y objetivos además de una aplicación para realizar la inscripción al congreso a través del propio blog.

Unience también colaborará en la presencia de EFPA Congress a través de las otras redes sociales y herramientas 2.0. Por ejemplo, aportando contenido al Twitter de €FPA, donde se contarán las novedades y se enlazará a todos los artículos o contenidos interesantes que se vayan realizando sobre el congreso. Lo mismo sucederá con los grupos de EFPA en Facebook y en Linkedin.

€FPA Congress reunirá a un gran número de profesionales para profundizar sobre la profesionalización del asesoramiento financiero. Ponentes de reconocido prestigio abordarán durante dos días aspectos tan relevantes como la situación actual y las perspectivas del asesor financiero en España, cómo recuperar la confianza del cliente o la relación con las gestoras extranjeras y las plataformas de distribución.

Unience, la red social para invertir mejor y compartir información financiera, cuenta con más de 3.200 usuarios, de los que el 10 por ciento ha agregado sus carteras reales y el 1 por ciento comparte esa información con otros usuarios. La red social, que busca aplicar a las finanzas los conceptos de innovación colectiva y colaboración masiva, se lanzó el pasado 25 de junio.

Para más información

Vicente Varó, Community Manager de Unience

La Asociación Europea de Asesores Financieros EFPA, en su delegación de España (de cuyo comité de comunicación formo parte), ha elaborado una lista con los 10 errores más habituales por los inversores a la hora de invertir. ¿Os véis reflejados en alguno?

1. No realizar previsiones de cuándo va a necesitar su dinero, estrategias distintas para el corto, medio y largo
2. No diversificar.
3. Construir una cartera influenciado por los instrumentos financieros de moda
4. No entender el vehículo de inversión en el que ha puesto sus ahorros.
5. No tener paciencia para superar los momentos difíciles ni dejar que se desarrolle la inversión, vendiendo cuándo se está perdiendo.
6. No ser disciplinado con los criterios de riesgo y horizontes ni con el objetivo fijado al inicio.
7. Optar por la seguridad: ello supone quedar desprotegido ante la inflación.
8. Dejarse guiar por el sentimiento de “revancha al mercado”, convirtiendo “recuperar lo perdido” como el nuevo objetivo.
9. Tomar decisiones influenciado por los amigos y las noticias.
10. No disponer de un asesor financiero cualificado que le aconseje dónde invertir en base a su perfil y vele por sus intereses.

Lo dicho, ¿os veis identificados? Yo en más de uno…